最新消息:

投资总舖师:面板大牛领军 南茂受惠

专栏 admin 0评论

投资总舖师
=============================
面板大牛领军 南茂受惠

◎王荣旭 CSIA/CFTA

台股再度回到历史高点,大盘涨势能否进一步扩大,还是要看权重达三成的台积电,今年以来外资累积到3月26日大卖达52.9万张,近日外资虽有回补,但数量远不及先前卖出,导致反弹量能出现萎缩,除了外资之外已无其他积极性买盘,倘若无更大的利多,短线上在季线附近整理,台积电只要回稳,大盘没有大跌空间,资金自然回流电子,指数不用大涨,中小股就能活蹦乱跳,首选是股本小、股性活泼的IC设计。

联咏领先大盘创高,驱动IC需求畅旺
这一波IC设计多头行情是驱动IC。驱动IC第一季已调涨售价一到两成,估计第二季将持续调涨一成以上,光是上半年就有可能调涨近四成空间,3月26日敦泰(3545.TW)盘后公布2月自结,单月获利1.17元,估计今年获利约12元以上,本益比约落在14.5倍并不高,3月29日开盘直接涨停锁死收174元,市场追价意愿仍高;联咏 (3034.TW)落后同业补涨,近日也领先大盘创高来到579元,今年EPS上看40元,本益比和敦泰差不多,但我认为联咏应享有更高的本益比,我在1429期提到联咏是台厂中市占最高,对于调涨售价反而最受惠,此波大涨的天钰、敦泰市占不及联咏,加上联咏背后又有集团资源支持,晶圆代工产能无虞,今年1、2月营收连续创下历史新高,估计三月将持续维持高档,接下来业绩将会逐季成长,第三季则是传统旺季。

大牛带头冲,驱动IC后段封测本益比低
面板上游关键零组件驱动IC缺口持续扩大,驱动IC后段封测产能也吃紧,上下游供需紧张,面板报价仍持续看涨,上一期推荐面板股群创(3481.TW),上周突破平台整理区间,今年一、二月营收表现优于预期,我认为第一季获利状况可能更胜去年第四季,单季超过1元,全年获利估有4元的水准,本益比仍过低,本周仍维持剽悍走势创21.95元,创下了2013年的新高,股价也追上友达。面板双虎双双突破20元价位,国内第二大驱动IC封测厂南茂(8150.TW)也值得留意,去年获利3.26元,封测代工价格全面上涨,今年估可达4至4.5元水准,目前本益比仍相对低,除了驱动IC需求强劲外,记忆体需求同步增加,目前产能满载,订单能见度到第三季,后市看好。

图说
南茂(8150.TW)日线图
看好理由:
1.驱动IC、记忆体需求畅旺
2.今年获利上看4至4.5元,本益比超低
3.外资、法人同买

转载请注明:牛牛网 » 投資總舖師:面板大牛領軍 南茂受惠

与本文相关的文章

您必须 登录 才能发表评论!